← 返回博客 · 2026年08月23日 · 约4分钟读完

前几年沪铜大跌，我认识一哥们满仓做多，本来设好了止损线，结果手一抖没砍，总幻想着第二天能反弹。结果呢？一个跌停板直接爆仓出局。这种因为“再扛扛”导致血本无归的错误，咱们在中国期货市场见得太多了。今天咱们不聊高深理论，就当老朋友喝茶，聊聊青泽的《十年一梦》，看看他当年是怎么从爆仓的坑里爬出来，建立起自己交易系统的。

这本书里，青泽把自己的底裤都扒了，毫无保留地展示了他是怎么一次次被市场打爆，怎么在绝望中痛定思痛，最终建立起自己的交易系统的。对于想要在期货市场长期生存的朋友来说，这些用真金白银换来的交易心得，比任何花里胡哨的指标都管用。

爆仓的轮回：为什么聪明人也会在期货市场亏光？

青泽刚入市的时候，和现在的很多新手一样，满腔热血。他觉得期货就是提款机，只要看对方向，加足杠杆，财富自由指日可待。结果呢？在1995年国债期货“327”事件中，他经历了惊心动魄的过山车，深刻体会到了市场的残酷。

他早期最大的问题是什么？是“死扛”和“重仓”。举个书里的例子，他在某些品种上，明明趋势已经反转，但他就是不信邪，觉得市场错了，自己是对的。结果就是爆仓。很多新手都有这个毛病，比如做豆粕，看着跌了几天，觉得跌到底了，越跌越买，最后满仓被套，一个稍微大点的反弹没抓住，直接强平。

青泽用血泪教训告诉我们：在杠杆市场，聪明没有用，市场专治各种不服。你的本金只有10万，亏了50%就是5万，想从5万做回10万，你需要赚100%。这就是爆仓的数学原理。一旦你的本金遭受重创，你的交易动作就会变形，你会变得畏首畏尾，或者急于翻本而孤注一掷。

在期货市场，活下去比什么都重要。爆仓不是因为你看错了一次，而是因为你在一笔交易上投入了无法承受的风险。

觉醒时刻：从“预测市场”到“跟随市场”

青泽在经历了无数次爆仓后，终于明白了一个核心道理：不要试图去预测市场，而是要跟随市场。预测是分析师干的事，交易员只干一件事——应对。

以前他总是想“我觉得螺纹钢要涨”，然后凭感觉冲进去做多。现在他变成了“如果螺纹钢突破4200，我就做多；如果跌破4100，我就做空”。这就是从主观预测到客观跟随的根本转变。

市场是不确定的，你永远不知道下一根K线是红是绿。但是你可以确定的是，当市场出现某种信号时，你应该怎么做。这种思维转变，是建立交易系统的第一步。这也是很多中国期货交易者最缺乏的，大家总想找个神仙指标，一买就涨，一卖就跌，却忽略了交易的本质是概率游戏。你不需要每次都对，你只需要在错的时候少亏点，在对的时候多赚点。

构建交易系统的核心要素：青泽的实战规则

青泽的交易系统，核心可以用六个字概括：“顺势、轻仓、止损”。听起来老生常谈，但里面有很多具体的门道和硬性规则。

趋势的定义与入场规则

青泽不看复杂的指标，他主要看价格走势的结构。比如，高点不断抬高，低点也不断抬高，这就是上涨趋势。他的入场规则很简单：在趋势形成后的回调结束，重新突破前高时入场。不猜底，不摸顶，只做趋势的中段。

比如铁矿石，从800跌到700，然后在720-750之间震荡了一个月。当价格放量突破750时，这就是一个明确的入场信号。为什么？因为震荡区间的突破，意味着多空双方分出了胜负，新的趋势可能要展开了。

绝对铁血的止损纪律

青泽在书里反复强调止损，甚至把止损比作保命符。他的止损不是固定几个点，而是逻辑止损。如果你因为突破入场，那么当价格跌回震荡区间内，你的突破逻辑就不存在了，必须立刻止损。

比如你在铁矿石突破750时做多，止损设在745或者740。一旦跌破，不管盈亏，立刻砍仓。很多交易者亏钱，就是因为把短线扛成了长线，把浮亏扛成了爆仓。止损就像开车系安全带，平时觉得麻烦，关键时刻能救命。

试错与加仓的艺术

青泽主张“试探性建仓”。先拿小仓位试错，如果市场证明你对了，有了浮盈，再在关键位置加仓。比如做原油，你在580做多1手，涨到590，突破了一个小平台，你再加1手。加仓的部分必须设立新的止损，不能让利润回吐变成亏损。这就是用利润去博取更大的利润，而不是一开始就满仓梭哈。

结合中国期货品种的实战应用

咱们把青泽的系统套用到现在的中国期货市场上，看看具体怎么操作。这些交易心得都是实打实能在盘面上找到的。

螺纹钢的顺势交易

假设现在螺纹钢处于明显的多头趋势，周线级别均线多头排列。你的交易计划应该是：只找做多机会，绝不逆势做空。在日线级别，价格回调到20日均线附近企稳，收了一根带长下影线的K线。第二天，如果价格放量突破前一天的高点，比如3900点，你就可以入场做多。止损设在长下影线的最低点下方，比如3850点。风险固定在50个点。如果价格继续上涨，突破4000点，你可以考虑在突破后加仓。如果价格跌回3850，认亏出局。就这么简单，不需要每天盯着分时图做短线，只抓大趋势。

豆粕的震荡突破

豆粕很多时候处于宽幅震荡。比如在3500到3800之间来回洗盘。这时候，青泽的系统告诉你：不要在震荡区间内随便开仓，那是送钱。耐心等待。当有一天，豆粕放量突破3800，收在3850以上，这说明震荡结束，趋势可能要来了。这时候入场做多，止损设在3750（震荡区间的上沿下方）。如果突破失败，跌回3800，止损走人，损失100个点；如果突破成功，可能迎来一波几百点的趋势行情。盈亏比非常划算，这就是系统化交易的魅力。

铁矿石的回调顺势

铁矿石波动大，趋势性强。如果大趋势是多头，价格从850回调到800，然后在810-820之间横盘整理。当价格突破825时，顺势做多。止损设在805。这种做法是典型的“买在回调结束，卖在趋势延续”。不要在850的时候去追多，也不要在800的时候去猜底做空。让市场自己走出来，你只需要跟在后面捡钱。

原油的宏观顺势

原油受国际宏观影响大，波动剧烈。做原油一定要看大周期。比如大趋势是空头，你就在反弹到关键阻力位时做空。不要试图去抄底。青泽说过，底是主力资金买出来的，不是散户猜出来的。在原油交易中，仓位必须更轻，止损必须更宽，因为跳空缺口多。比如在650做空，止损设在670，目标看550。用小仓位吃大趋势，不要在意几块钱的波动。

知行合一：如何跨越从“懂”到“做”的鸿沟

交易系统建立起来后，最难的其实是执行。青泽在书里也坦言，有时候明明知道该止损了，手就是下不去。这就是人性的弱点——贪婪和恐惧。看到浮亏，总希望扛回来；看到浮盈，总怕跑了赚不到。

怎么克服？没有捷径，就是靠纪律和复盘。你可以制定一张交易计划表，每天开盘前写好：今天如果螺纹钢到什么价位我做什么操作，止损在哪。到了那个位置，闭着眼睛按下去，不要思考，不要犹豫。

很多人的交易心得是“我懂了所有道理，却依然做不好交易”。为什么？因为你没有在真实的压力下去执行。看图表复盘的时候，你觉得一切都很清晰；但当真金白银在里面波动的时候，你的手是抖的。这就需要大量的实战来磨炼心态，把机械的规则变成肌肉记忆。

结语

青泽的《十年一梦》告诉我们，期货市场没有神仙，只有活下来的普通人。从爆仓到建立交易系统，他走了十年。这十年里，他交了无数学费。作为现在的交易者，我们很幸运能站在前人的肩膀上，少走弯路。但纸面上的系统终究是纸面上的，只有把它放到市场中去检验，去经历真实的回撤和盈利，它才会变成你自己的武器。

如果你也有一套自己初步建立的交易系统，或者想验证一下自己从书里学到的规则是否真的适合当前的市场，不妨先不要急着拿真金白银去试错。想检验自己的交易系统，可以参加模拟考核实战验证。在完全真实的行情波动和考核规则下，看看自己能不能做到知行合一，能不能严格执行止损，能不能像青泽一样，从一个频繁爆仓的散户，蜕变成一个拥有成熟系统的专业交易者。